Portfolio Long-Terme orienté Croissance du dividende (Horizon 20 ans)

kevin.chinelli · Juin 16, 2021, 4:21

Hello les amis !

A moi de contribuer à l’activité de Moning en vous présentant mon portefeuille « Retraite 2040 ». Le nom est assez évocateur sur mon objectif, non ?

https://moning.co/fr/kevin-chinelli/retraite-2040

Donc j’ai commencé à m’intéresser aux marchés financiers en mars 2020, après être tombé par hasard sur un vieux graphique du cours du pétrole qui était… catastrophiquement bas à ce moment là et je me suis dit, là il y a un coup à jouer !

Et quelques dizaines de vidéos YouTube sur la bourse, deux ou trois livres et une formation plus tard, me voilà parti à l’assaut en achetant ma toute première action en juillet 2020.

Depuis, je mets un apport mensuel minimum de CHF 400.- (et oui, je suis Suisse ) et plus quand je peux me le permettre. Pour la petite anecdote, je mets aussi quelques centaines de frances dans une assurance de prévoyance (ça fait drastiquement baiser nos impôts ici) et CHF 200.- sur Mintos, dont certains autres sujets sur Moning parlent.

Concernant ma stratégie d’investissement, elle est simple et terriblement efficace. J’investis UNIQUEMENT sur des boîtes solides, bien implantées, qui sont soit leader de leur marché, soit ont un avantage concurrentiel sur leurs concurrents. A côté de ça, je recherche un potentiel de développement sur le long-terme et surtout, un dividende stable, sûr, en constante augmentation et avec si possible une forte augmentation. Comme mon horizon d’investissement est long-termiste, je ne recherche pas un yield à 6-7% forcément, un yield à 0.8% me convient parfaitement du moment où les fondamentaux sont bons et où le dividende est augmenté fortement d’années en années. Ce que je recherche, c’est un yield on cost élevé dans quelques années.

Pour ce qui est de la valeur de mon portefeuille, elle est fausse sur Moning puisque j’utilise un effet de levier x1.9 à peu près, à l’heure où j’écris ces lignes. J’ai en effet, profité des soldes incroyables dûs au COVID pour ma charger un max’. Pas trop de risque selon moi que mes lignes tombent encore largement au dessous du prix auxquelles je les ai achetées et maintenant que les marchés ont retrouvé leur valeur initiale, je « rembourse » ma dette et j’ai pu bénéficier d’une plus-value intéressante sur ces actions achetée « à crédit ».

Voilà, voilà ! Qu’en pensez-vous ? Avez-vous des suggestions, des conseils, etc ?

Au plaisir de vous croiser sur Moning !

gabriel.bayram · Juin 18, 2021, 6:01

Pas mal du tout ! C’est assez diversifié mais pas overdiversifié.
Quelque noms que j’aime bien personnellement.

C’est plutôt bien que tu as réussi à prendre une opportunité avec ton levier et ça à l’air d’avoir porter son fruit pour toi os kudos. C’est pas quelque chose que je conseillerai à un novice, mais tu as l’air d’avoir pas mal investit de ton temps à apprendre alors Good for you!

Deux idées rapidement :

Peut-être ajouter des lignes qui t’exposerai au émergents comme un ETF
Au vu de ton horizon très long terme, maybe tu pourrais te permettre quelques actions comme Apple, Amazon, du Paypal ou autres grosse boites très solide et qui ont encore de la croissance dans le ventre en attendant leur dividende en 2040 bien sur

kevin.chinelli · Juin 19, 2021, 9:32

Hello Gabriel, merci pour ta réponse !

Franchement, quand on achète des entreprises avec un rabais de 30-40%, par rapport à leur valeur réelle et à leur cours historique, on peut rarement se tromper avec un levier x2 et donc une marge de maintien encore 2 fois plus basse. Je vois mal comment un JNJ, par exemple, pourrait perdre 60-80% de sa valeur et faire péter ma position sans que je l’aie vue venir.

Merci M. COVID-19 pour ces plus-values gratuites.

Pour tes suggestions, c’est intéressant parce que c’est justement ce que j’envisageais de faire. Je suis, à mon sens, assez peu (trop peu ?) diversifié au niveau géographique et même si les US dictent la cadence au niveau mondial, je me vois mal me concentrer uniquement sur ce marché. D’autant plus que pour moi, un autre problème surgit. L’USD perd historiquement depuis 19 ans énormément de valeur par rapport au CHF. C’est embêtant du coup d’avoir toutes mes positions sur le marché US. Ma question est donc, aurais-tu des idées d’investissement sur les marchés émergents ? Par exemple des idées d’ETF. Je n’y connais rien et ça pourrait m’aiguiller dans mes recherches.

Pour ce qui est des société GAFAM et co, j’ai bien envie d’acheter un peu d’AAPL. Simplement, je ne suis pas persuadé que c’est opportun d’en acheter maintenant. J’ai vu pas mal « d’analyses » de particuliers un peu plus calés que moi qui parlaient d’une rotation sectorielle des Growth vers les Value et donc d’un potentiel de plus-value moindre ces temps. En plus, les marchés ont possiblement trop anticipé la croissance de ces gros mastodontes. J’attends donc que l’économie réelle « rattrape » un peu les cours.

gabriel.bayram · Juin 19, 2021, 7:06

Effectivement la chute libre de mars 2020 avec le Covid était une des meilleures opportunités d’acheter en masse ! Et oui, l’effet de levier a postériori parait presque sans risque héhé. Bien joué ! Je te souhaite encore plus de plus values (:

Pour ce qui est de l’émergent, y a deux possibilité qui je pense serait pas déconnante:

les ETFs y afférents comme:
VWO.US • ETFs & trackers • Moning 🚀 (le plus gros)
IEMG.US • ETFs & trackers • Moning 🚀 (celui-ci inclus la Corée du sud si ma mémoire est bonne)
tu peux aussi checker des ETF pour des pays comme le FXI.US • ETFs & trackers • Moning 🚀 ETF des 500 plus grosses boites chinoises
Acheter directement des stocks de bonnes sociétés dans ces régions : BABA.US • Moning 🚀, du classic TSM.US • Moning 🚀 (ces deux listé au US heh), Tencent/ JD / Samsung, bref pas mal de choix (j’ai pas de société brésiliennes ou indienne la tout de suite mais y en a surement)

Concernant ton envie d’investir dans des GAFA/FAANG et autres, tu as la réponse dans ton texte : potentiel de plus-value moindre ces temps et J’attends donc. Les mots clé « attendre » et « ces temps », tu pense donc que sur le long terme c’est des bonne options d’investissement et voilà, pour un objectif 2040+, je pense pas qu’il y a trop à attendre justement, tu as le temps de construire tes lignes slowly but surely. Si tu sens que les valeurs sont hautes, entre petit à petit dans les actions qui te parlent et pas avec 10k€ d’un coup. Les gens qui souhaitent investir sur du très long terme, le DCA est vraiment important et te permet de lisser correctement sans sacrifier les opportunités qu’on regrette parfois plus tard. A toi de voir (;

En tout cas, tu es bien partie ^^

Disclaimer (parce que ça fait cool ): ce n’est que mon humble opinion et en aucun cas un conseil financier. C’est ton argent et c’est toi le maître de ton patrimoine, faut pas l’oublier