Je vis actuellement au Canada (je sais pas si je vais y rester). J’ai actuellement 34 ans et je vise une retraite vers 55 ans (donc dans 21 ans).
J’ai débuté ce portefeuille en mai 2022. J’ai investis 30 k CAD (la plus value vient NVIDIA (environ 10 k US de plus value).
Mon objectif est de toucher 150 k CAD de dividende par an (ou environ 100 k $) à 55 ans.
Mensuellement, je peux mettre entre 0 et 2500 CAD de côté (enfaite je place mon argent sur un dispositif libre d’impôt à côté (CELI)) donc pour le moment je n’ajoute pas d’argent sur mon portefeuille).
Voici mon portefeuille :
Qu’en pensez vous ? Est-ce réalisable ? Des avis ?
Tu n’es pas membre pro? Tu peux faire la projection des dividendes
J’ai dupliqué ton portefeuille et en mettant 1500 CAD chaque mois, et en ré-investissant les dividendes, dans 20 ans tu aurais 160k CAD.
Garde bien à l’esprit que rien n’est garanti (faillites, coupes ou baisse de dividendes…) et la simulation ne prend pas en compte les impôts, le taux de change qui sera sûrement différent si tu compte utiliser des euros…
Petit update : J’arrive tout doucement vers les 50 k CAD.
J’ai un eu compléter mon PF avec plus de Realty et surtout plus d’ETF distribuant.
Je me tate à vendre des Lockeed Martin ou P&G pour viser des rendements plus hauts. Qu’en pensez vous ?
Quelles actions manqueraient dans mon portefeuille ?
J’ai aussi fait cette erreur de me séparer des mes actions défensives PG, PEP et bien d’autres pour plus de rendement et au final, je l’ai regretté car c’étaient celles qui maintenaient mon portefeuille à l’équilibre grace à leur forte PV latente et j’ai depuis réouvert ces positions et reconstitue peu à peu ces lignes que j’estime être des actions dont on ne devrait pas se séparer… cependant jette un œil sur Main street capital pour booster un peu ton rendement…
3M : encore pas mal d’incertitudes, il y a peut-être mieux ailleurs
Best Buy : pas fan des entreprises à faible marge nette (mais globalement okay, et joli ROCE >25%)
UPS : CA en baisse, grosse concurrence d’Amazon, assez gros Capex…
Stanley Black et Decker : marges nettes négatives, bénéfices quasi nul… mais dividende encore en hausse ? Jusqu’à quand…
3M : effectivement, je me tâte à vendre mais je vais faire une grosse moins value (j’ai un PRU à 118 $).
BBY : qu’est-ce qu’un ROCE ?
UPS : le CA est en hausse constante depuis plusieurs année, après je voulais une boite dans le transport.
Parfois il vaut mieux encaisser la MV et allouer le capital sur une ligne qui sera plus rentable (et pourra même rattraper la MV précédente)
Retur on Capital employed (retour sur capitaux employé)
Pour faire très simple : comment l’entreprise utilise les capitaux disponible
30% → Pour 100€ de capital, elle ‹ produit › 30€ → En 3 ans, son capital est rentabilisé
(je fais de très grosse approximations !)
Une citation de Munger pour illustrer ça :
« À long terme, il est difficile pour une action d’obtenir un rendement bien meilleur que celui de l’entreprise qui la sous-tend. Si l’entreprise gagne 6 % sur son capital sur 40 ans et que vous la conservez pendant ces 40 ans, vous n’obtiendrez pas grand-chose de différent d’un rendement de 6 % - même si vous l’achetez initialement avec une remise énorme. »
Petit suivi de mon portefeuille :
En aout 2023 j’avais un portefeuille de 45k $, je suis passé à environ 50 k $ (je met pas beaucoup dedans parce que je me concentre sur maximiser mon CELI)
Depuis j’ai vendus des boites qui me semblaient plus pertinentes (TD par exemple ou j’ai déjà une forte exposition via mon CELI/REER ou encore NEE), et renforcés d’autres (Savaria (ou j’ai une grosse conviction), Realty ou encore mes ETF).
J’ai aussi prix du Visa, Costco UNH et Deere. J’ai hésité longtemps entre TSCO et Deere mais j’ai préféré la seconde.
C’est une entreprise « familiale » (le PDG actuel est le fils du fondateur) qui est spécialisé dans les équipements pour les boomers basé à Laval (QC).
Il y a un nouveau PDG (il est au poste depuis janvier 2024) mais il était à un autre poste de direction précédemment (chef de l’exploitation & vice-président des opérations et de l’intégration.).
Elle verse un dividende mensuel. Il y a une augmentation de capital vers mai 2023 (c’est pour cela que le cour à chuté en 2023), bizarre que sur moning cela soit absent.
Pour les données financière, on est sur cela :
L’objectif du nouveau PDG est de faire 1 milliards $ de CA fin 2025 (vu la courbe c’est pas non plus utopique).
Pour la vision stratégique, je pense c’est un business qui va grossir de facon similaire à celle de la courbe d’age dans ces principaux pays (en gros durant les 20 prochaines années on va avoir plus en plus de d’ancien dans ces pays) :
Les besoins vont être plus en plus important, par exemple si un jour ils se développe en chine/japon (ou la courbe d’age va veillir) , ca va être un marché gigantesque.
Une dernière raison qui me fait croire en cette boite est que pour une fois qu’on peux se faire de l’argent sur les boomers, faut en profiter ! Je veux pas jeter l’opprobre sur ces derniers mais il nous font suer sur d’autres sujets
Petite mise à jour de mon PF :
J’ai continué à renforcer « iShares Global Monthly Dividend », je suis à quasiment 13 % de mon PF.
Je me concentre pas mal sur Realty, Savaria, EIF et Main Street Capital.
Avec XTR aussi, ca me permet de toucher des dividendes mensuels sympathiques ! (mélange obligations/actions).
J’ai ajouté Visa, UNH et Deere pour la croissance des dividendes.
Par contre j’aimerai bien couper des saucisses comme UGI ou 3M mais pas facile.
