Portefeuille de Quentin

[ipwn]

J’aurais aimé l’avoir dans mon PEA (pas dispo sur BD), du coup, j’ai une ligne sur IBKR

[mickaelkel]

a analyser car plus de produit n’est pas toujours bon pour la désirabilité, sauf si il y a un sentiment de pénurie

[guillauminvest]

C’est tout l’enjeu du luxe, développer sans diluer
Après, quand on voit (sur l’autre sujet) que LVMH arrive à produire dans des ateliers cheap et à vendre les yeux de la tête…

[koalak]

On retouche les plus bas atteints non?

J’ai pas bcp de cash mais je trouve que ça commence à être interessant

PS: ya un énorme M, je pense aussi que ça repartira fort

[quentin.a]

-11% ?
C’est fou comme elle volatile.

Oui c’est un des plus bas. La valo est vraiment sympa la.

J’en reprendrai bien en rab

[guillauminvest]

Coup de froid sur Celsius
(voilà, je maîtrise pas plus le dossier que ça, c’était juste pour caser la vanne )

[marcdividendes]

Je pense que c’est une bonne idée. J’en ai repris à 52,50. Pru 56

[koalak]

Ordre placé à 49.04 pour ma part, pour passer de 1 à 4 titres et faire chuter mon PRU de 68$ et qq

[quentin.a]

Le momentum n’est clairement pas présent mais il n’y a aucune raison que ça ne reparte pas dans les prochains mois !

[koalak]

Je viens de renforcer ma ligne Celcius à 49.11 x3

4 titres désormais PRU 53$

[mickaelkel]

Sur ce titre je pense qu’il serait mieux que tu enleve la jambe avec deux chandelles rouges et que tu prennes une ou deux (2 je crois) des jambes juste un poil plus haut.

Sauf erreur c’etait en periode covid et cette ecart avec le reste n’avait pas vraiment de sens.

Ca dois te faire descendre plus bas de quelques euro.

Simple avis perso.
En plus il me semble que ca colle pile a la regression lineaire en parallele.

[quentin.a]

Renforcement Moncler (+2)

C’est peut-être pas idéal pour le momentum (j’avoue ne pas trop connaître ce sujet), mais comme j’ai une micro ligne je préfère la construire dès maintenant qu’acheter bien plus haut.

Les résultats sont quand même de bien meilleure facture que les concurrents (excepté Brunello et Hermes bien sûr), donc je ne parierai pas non plus sur une baisse aussi prononcée que les autres valeurs luxe

[quentin.a]

Salut à tous,
Le mois de juillet est fini est il est temps de faire le point mensuel des mes portefeuilles.

Sur mon CTO, j’ai ouvert une nouvelle ligne, Amazon, que je n’ai pas besoin de présenter.

J’étais déjà rentré dessus il y a 3 mois, mais avec une seule action, et j’ai souvent la tentation de vendre quand la ligne n’est pas conséquente.
Je reviens donc ici en essayent de la garder plus longtemps.
Je joue ici l’augmentation des FCF de 100Mds$ d’ici 2026, donc l’idéal serait de la garder au moins 3 ans.

Je me rends également compte qu’il est compliqué de faire de la performance sans investir sur les secteurs en tendance, donc être contrariant toute ma vie ne m’aidera pas forcément à surperformer les marchés.

J’ai également renforcé Celsius, une forte conviction (dont vous pourrez retrouver l’analyse sur le forum), qui pèse aujourd’hui plus de 10% de mon CTO, avec 21 actions.

Côté PEA,

J’ai renforcé Moncler, que j’estime sous-évalué sous les 55 et à bon prix sous les 60.

Catana continue de délivrer et il faudra à mon avis attendre une baisse des taux voire une amélioration des chiffres macro pour assister à une véritable rotation sectorielle et un retournement sur les small caps.
Patience, patience…

TEP a également publié de bons chiffres, mais le marché reste extrêmement pessimiste
J’avoue que c’est une grosse déception, car le coût d’opportunité est énorme.
Leçon apprise !

Enfin, côté watchlist
Je surveille aux US Copart, une magnifique valeur qui délivre bien qu’éloigné des secteurs tendance, et Chipotle, un business très simple mais qui performe.

En Europe, notamment sur mon PEA, je m’intéresse de près à ASML (je me sens con de pas pouvoir l’acheter à cause de TEP) pour jouer les semi, je regarde également Ferrari qui me plaît énormément ainsi qu’Hermes.
Dans le secteur de la santé Novo Nordisk pourrait faire son apparition mais je trouve la valo exagérée et au regarde de sa valo et du marché je trouve que sa baisse en bourse est très contenue !
Enfin, dans l’industrie, je pourrai me laisser tenter par du GTT (le marché s’attend à très belle croissance sur les prochains exercices), ou du Boeing/ Dassault Aviation. Si je rentre sur ces deux dernières ce sera à mon avis une toute petite ligne, car j’apprécie particulièrement l’aéronautique.

En termes de performance je reste en dessous des indices, principalement à cause de mon sous investissement dans les secteurs en tendance.

Les 2 actions qui ont le plus de chance de sortir du PF (hormis TEP) sont Fortinet et Amphenol. La première étant très risquée, si jamais un risque de sécurité se présente je n’hésiterai pas à sortir de ma ligne; pour amphenol la valo est vraiment exigeante, meme si les résultats sont excellents, prendre des bénéfices pourrait être intéressant.

Enfin, je pense me former aux options (je crois avoir déjà dit ca en juin et en mai🤣), car elles permettent de faire de la perf et notamment de se hedger sur ses positions.

Plus grand chose d’autre à dire, passez de bonnes vacances, taffez vos dossiers pour ne pas vendre en panique dans cette période de forte volatilité et bons investissements

[jj02]

Nice! surpris que tu sois interressé par Boeing.
C’est plus que contrariant en ce moment… Pas mal de revers/panne technique etc…
Limite Airbus fait plus envie (je connais pas le secteur ni les chiffres.) l. État français doit encore être actionnaire je pense.

[anquietas]

@quentin.a

Fortinet

Tiens c’est marrant je me pose la même question, je me rends compte que j’ai du mal à la suivre. C’est un milieu assez technique et je réalise pas trop comment elle évolue, etc… La cybersecurité c’est un peu un autre monde ! À remplacer par Nextracker pour moi…
Sinon je valide toutes tes cibles

[quentin.a]

Oulah je voulais dire Airbus pardon
Pour une fois qu’une entreprise francai… européenne pardon s’en sort mieux qu’une US !

[quentin.a]

Oui franchement à la moindre couille elle saute…
Mais bon ce serait dommage de s’en séparer car fondamentalement tout est vert et pour un pure player les perspectives sont folles !

[anquietas]

Oui c’est dur car je crois totalement au « fond » du business, la croissance est inévitable… C’est juste dur de se mettre dedans !

[mciol]

Coté PEA tu es pas mal exposé sur de la small cap, qui n’ont pas le vent en poupe actuellement, hasard ou c’est dans ta stratégie de chercher la « pépite » ou simple hasard ?

[quentin.a]

Salut mciol,
Catana est une entreprise très dynamique avec une faible valo.

Une entreprise ne rentrera jamais par simple « hasard » () dans mon PF.

C’est une position contrarienne, je suis peut être rentré trop tôt sur le titre (baisse des taux, rotation sectorielle) mais d’ici plusieurs années je suis convaincu que c’est une position qui performera.